CalculatriceCliquez pour ouvrir
REIT d’actions et de prêts hypothécaires : aperçu
Il existe plusieurs types de fiducies de placement immobilier (REIT), notamment les REIT d’actions, les REIT hypothécaires et les REIT hybrides. Un REIT est un type de titre dans lequel la société possède et exploite des biens immobiliers ou des actifs liés à l’immobilier. Les REIT sont similaires aux actions et se négocient sur les principales bourses.
Les REIT permettent aux entreprises d’acheter des biens immobiliers ou des prêts hypothécaires en utilisant les investissements combinés de leurs investisseurs. Ce type d’investissement permet aux petits et grands investisseurs de posséder un bien immobilier.
Une proportion importante des bénéfices des REIT en actions est versée aux investisseurs sous forme de dividendes. Les REIT d’actions ont tendance à mieux performer lorsque les taux d’intérêt sont bas et que les prix de l’immobilier augmentent. Cependant, la complexité des différents marchés couverts par les REIT actions fait qu’il existe presque toujours des opportunités disponibles.
Leçon principale
- Les REIT sont des titres similaires à des actions qui permettent aux investisseurs, petits et grands, d’ajouter des biens immobiliers à leurs portefeuilles.
- Les REIT d’actions sont responsables de l’acquisition, de la gestion, de la construction, de la rénovation et de la vente de biens immobiliers.
- Les REIT hypothécaires prêtent généralement de l’argent aux acheteurs de biens immobiliers pour acheter des prêts hypothécaires existants ou investir dans des titres adossés à des créances hypothécaires (MBS).
FPI d’actions
Les REIT d’actions investissent dans des actifs immobiliers solides. Les revenus des sociétés de placement immobilier proviennent principalement des revenus locatifs de leur patrimoine immobilier. Les REIT d’actions investissent généralement dans des propriétés de bureaux, industrielles, commerciales, résidentielles, hôtelières et de villégiature.
Les REIT d’actions génèrent des revenus grâce à la location de propriétés ainsi qu’en achetant des propriétés sous-évaluées et en les vendant dans un but lucratif. Certaines REIT d’actions sont diversifiées et investissent dans de nombreux types de biens immobiliers différents, tels que des espaces commerciaux et des appartements.
D’autres REIT se concentrent sur des segments plus restreints du marché immobilier, tels que le commerce de détail ou l’hôtellerie.
Note
Les FPI comportent divers coûts/frais, tels que des frais de gestion, des frais initiaux, des frais administratifs, des frais de marketing et des frais d’acquisition, qui réduisent les rendements globaux.
FPI hypothécaire
Les REIT hypothécaires investissent uniquement dans les prêts hypothécaires et représentent une petite partie du marché des REIT. Alors que les REIT d’actions génèrent généralement des revenus provenant de la location de biens immobiliers, les REIT hypothécaires génèrent principalement des revenus provenant des intérêts gagnés sur les prêts hypothécaires. Ils négocient et investissent également dans des titres adossés à des créances hypothécaires.
Il existe des REIT hypothécaires commerciaux et des REIT hypothécaires résidentiels, ainsi que certains REIT hybrides qui investissent à la fois dans des REIT commerciaux et des REIT résidentiels.
À l’instar des REIT d’actions, la majorité des bénéfices des REIT hypothécaires sont versées aux investisseurs sous forme de dividendes. Les FPI hypothécaires ont tendance à mieux performer en période de hausse des taux d’intérêt. Cependant, comme les REIT d’actions, il existe tellement de marchés cibles différents que les REIT hypothécaires ont presque toujours des opportunités d’investissement disponibles.
FPI hybride
Les REIT hybrides investissent à la fois dans l’immobilier et dans les prêts hypothécaires. En investissant à la fois dans des actifs hypothécaires et des actifs durables, les REIT hybrides adoptent une approche plus équilibrée et peuvent profiter à la fois dans des environnements de hausse et de baisse des taux d’intérêt, là où les REIT traditionnels uniquement axés sur les actions ou uniquement sur les prêts hypothécaires pourraient avoir du mal.
Qu’est-ce qu’un REIT ?
Une fiducie de placement immobilier (REIT) est une entité qui possède, exploite ou finance des biens immobiliers générateurs de revenus. Les investisseurs peuvent investir dans un REIT en achetant des actions, ce qui leur donne une exposition à l’immobilier sans avoir à posséder directement la propriété. La loi exige que les REIT versent au moins 90 % de leurs bénéfices sous forme de dividendes, ce qui en fait un bon candidat pour des versements de revenus réguliers.
Comment investir dans les REIT ?
Vous pouvez investir dans des REIT en achetant un REIT dans votre compte de courtage. Tout d’abord, vous devrez ouvrir un compte de courtage, tel que E*Trade, déposer de l’argent sur le compte et acheter des REIT cotées en bourse, tout comme vous achetez des actions. Avant d’acheter un FPI, assurez-vous d’effectuer des recherches sur le FPI spécifique pour déterminer s’il répond à vos objectifs d’investissement et à votre tolérance au risque.
Quelle est la règle des 90 % pour les REIT ?
La règle des 90 % pour les REIT stipule que, selon la loi, un REIT doit verser 90 % de ses bénéfices sous forme de dividendes annuels aux investisseurs. Pour les investisseurs, cela garantit des paiements de revenus réguliers, et pour les REIT, cela contribue à maintenir des impôts bas, permettant ainsi de verser davantage de revenus sous forme de dividendes.
Conclusion
Les REIT actions et hypothécaires vous permettent d’investir sur le marché immobilier, mais ils offrent des opportunités d’investissement différentes. Les REIT d’actions génèrent des revenus grâce aux locations, tandis que les REIT hypothécaires génèrent de l’argent à partir de prêts et de titres adossés à des créances hypothécaires (MBS).
Chaque type de FPI affiche de meilleurs résultats dans certaines conditions de marché, ce qui peut aider à éclairer les décisions d’investissement. Les REIT d’actions surperforment dans des environnements de taux d’intérêt faibles, tandis que les REIT hypothécaires obtiennent de meilleurs résultats dans des environnements de taux d’intérêt élevés. Les REIT hybrides offrent aux investisseurs une approche d’investissement équilibrée.
