Refinancement en espèces ou prêt hypothécaire immobilier : quelle est la différence ?

Refinancement avec retrait de fonds et prêt hypothécaire immobilier : aperçu

Un refinancement en espèces rembourse votre ancien prêt hypothécaire en échange d’un nouveau prêt hypothécaire, idéalement à un taux d’intérêt inférieur à celui de votre prêt hypothécaire actuel. Un prêt immobilier vous donne de l’argent en échange de la valeur nette que vous avez constituée sur votre propriété, sous la forme d’un prêt distinct avec sa propre date de remboursement. Bien que les deux offrent aux propriétaires une source de capital, ils ont des exigences de crédit, des conditions et des taux d’intérêt différents.

Refinancement avec retrait

Un refinancement avec retrait de fonds est une option de refinancement hypothécaire dans laquelle l’ancienne hypothèque est remplacée par une nouvelle hypothèque d’un montant supérieur à la dette préexistante, permettant à l’emprunteur d’utiliser son prêt hypothécaire pour obtenir de l’argent.

Vous payez généralement un taux d’intérêt plus élevé ou plus de points pour un refinancement hypothécaire avec retrait d’argent, par rapport à un refinancement à taux et durée, dans lequel le montant du prêt hypothécaire reste le même.

Votre prêteur déterminera le montant d’argent que vous pouvez obtenir lors d’un refinancement avec retrait en fonction des normes bancaires, de votre ratio prêt/valeur et de votre profil de crédit. Les prêteurs évalueront également les conditions du prêt précédent, le solde requis pour rembourser le prêt précédent et votre dossier de crédit.

Le prêteur fera ensuite une offre basée sur l’analyse de souscription. Les emprunteurs reçoivent un nouveau prêt pour rembourser leur prêt précédent et les verrouillent dans un nouveau plan de versements mensuels pour l’avenir.

Avantages et inconvénients

Le principal avantage d’un refinancement avec retrait de fonds est que l’emprunteur peut réaliser une partie de la valeur de ses actifs en espèces.

Avec un refinancement standard, l’emprunteur n’aura jamais de liquidités en main, juste une réduction de ses mensualités. Un refinancement avec retrait de fonds peut atteindre un ratio prêt/valeur d’environ 125 %.

Cela signifie que le refinancement remboursera ce qu’il doit et que l’emprunteur pourrait alors prétendre à jusqu’à 125 % de la valeur de sa maison. Le montant dépassant les remboursements hypothécaires est émis en espèces, tout comme un prêt personnel.

En revanche, le refinancement par retrait d’argent présente certaines limites. Par rapport au refinancement à taux et à durée, les prêts de retrait s’accompagnent souvent de taux d’intérêt et d’autres coûts plus élevés, tels que les points.

Les prêts en espèces sont plus complexes que les taux d’intérêt et les conditions et sont souvent soumis à des normes de souscription plus élevées. Une cote de crédit élevée et un ratio prêt/valeur relativement faible peuvent atténuer certaines inquiétudes et vous aider à obtenir une meilleure affaire.

Prêts hypothécaires immobiliers

Les prêts sur valeur domiciliaire vous permettent d’emprunter sur la valeur nette que vous avez accumulée dans votre maison ; la différence entre sa valeur actuelle et le solde hypothécaire dû. Les prêts sur valeur domiciliaire ont tendance à avoir des taux d’intérêt plus bas que les prêts personnels non garantis, car ils sont garantis par votre propriété, et c’est le problème : le prêteur peut s’en prendre à votre maison si vous faites défaut.

Les prêts immobiliers se déclinent également en deux types : les prêts immobiliers traditionnels, où vous empruntez en un seul montant, et les marges de crédit sur valeur domiciliaire (HELOC).

Deuxième hypothèque

Un prêt immobilier traditionnel est souvent appelé deuxième hypothèque. Vous avez votre hypothèque principale et vous contractez maintenant un deuxième prêt sur la valeur nette que vous avez constituée sur votre propriété. Le deuxième prêt est subordonné au premier prêt – si vous faites défaut, le deuxième prêteur se portera garant du premier prêt pour recouvrer l’argent dû à la saisie.

Les taux d’intérêt sur les prêts immobiliers sont souvent plus élevés parce que le prêteur prend plus de risques. Un HELOC est parfois appelé une deuxième hypothèque.

HÉLOC

Un HELOC est comme une carte de crédit liée à la valeur nette de votre maison. Pendant une certaine période après l’avoir reçue, appelée période de tirage, vous pouvez généralement emprunter autant ou autant de marge de crédit que vous le souhaitez, bien que certains prêts nécessitent des retraits initiaux d’un montant minimum défini.

Des frais de transaction par retrait ou des frais d’inactivité peuvent vous être facturés si vous n’utilisez pas votre limite de crédit à tout moment au cours d’une période prédéterminée.

Pendant le délai de rétractation, vous ne payez que des intérêts sur le montant emprunté. Lorsque la période de tirage se termine, votre limite de crédit prend également fin. Vous commencez à rembourser le capital plus les intérêts au début de la période de remboursement.

Tous les prêts immobiliers ont généralement des taux d’intérêt fixes, bien que certains soient réglables, tandis que les HELOC ont généralement des taux d’intérêt réglables.

Le TAEG d’une marge de crédit sur valeur domiciliaire est calculé en fonction du taux d’intérêt du prêt, tandis que le TAEG d’un prêt sur valeur domiciliaire traditionnelle comprend généralement les frais de montage du prêt.

Avantages et inconvénients

En revanche, les prêts immobiliers comportent des risques qu’il faut garder à l’esprit :

• Votre maison garantit le prêt, il y a donc un risque en cas de défaut de paiement.
• Avec un prêt immobilier traditionnel, vous devez emprunter une certaine somme d’argent. Si vous n’avez pas besoin du montant total, vous pourriez vous retrouver obligé de payer des intérêts sur la partie du prêt que vous n’utilisez pas. C’est pourquoi un HELOC constitue un meilleur choix pour les propriétaires qui doivent couvrir des dépenses continues et imprévisibles.
• Vous ne pouvez pas obtenir un prêt hypothécaire avec trop de dettes ou un mauvais crédit. Cela empêche certaines personnes d’accéder à la valeur nette de leur maison.

Principale différence

Il existe plusieurs raisons pour lesquelles vous pouvez choisir un refinancement en espèces plutôt qu’un prêt immobilier.

En principe, un refinancement par retrait d’argent vous donne l’accès le plus rapide à l’argent que vous avez investi dans votre propriété. Avec un refinancement en espèces, vous remboursez votre prêt hypothécaire actuel et entrez
dans un nouveau. Cela simplifie les choses et peut libérer rapidement beaucoup d’argent, des liquidités qui peuvent même contribuer à améliorer votre valeur nette.

D’un autre côté, un refinancement avec retrait d’argent a tendance à être plus coûteux en termes de frais et de points de pourcentage qu’un prêt hypothécaire immobilier. Vous aurez également besoin d’une bonne cote de crédit pour obtenir l’approbation d’un refinancement avec retrait d’argent, car les normes de souscription sont généralement plus élevées.

Les prêts sur valeur domiciliaire sont plus faciles pour les emprunteurs ayant de faibles cotes de crédit et peuvent libérer autant de valeur nette qu’un refinancement en espèces. Les coûts d’un prêt immobilier ont tendance à être inférieurs à ceux d’un refinancement avec retrait d’argent et peuvent être beaucoup moins compliqués.

Cependant, les prêts immobiliers ont également des limites. Avec ce type de prêt, vous contractez une deuxième hypothèque en plus du prêt initial, ce qui signifie que vous disposez désormais de deux hypothèques sur votre propriété, ce qui signifie qu’il y a deux créanciers distincts, chacun pouvant avoir une créance sur votre maison. Cela peut augmenter votre niveau de risque et n’est pas recommandé, sauf si vous êtes sûr de pouvoir effectuer vos versements hypothécaires et d’effectuer vos versements hypothécaires à temps chaque mois.

Utilisez l’argent et la valeur nette de votre maison

Votre capacité à emprunter via un refinancement en espèces ou un prêt sur valeur domiciliaire dépend de votre pointage de crédit. Si votre score est inférieur à celui lors de l’achat initial de la maison, le refinancement n’est peut-être pas dans votre meilleur intérêt, car il pourrait absolument augmenter votre taux d’intérêt.

Obtenez vos trois cotes de crédit auprès des trois principales agences d’évaluation du crédit avant de demander l’un ou l’autre de ces prêts. Discutez avec des prêteurs potentiels de la manière dont vos scores pourraient affecter les taux d’intérêt s’ils ne sont pas systématiquement supérieurs à 740.

Pour obtenir un prêt sur valeur domiciliaire ou une marge de crédit sur valeur domiciliaire, vous devez soumettre divers documents pour prouver que vous êtes admissible, et l’un ou l’autre prêt peut imposer bon nombre des mêmes frais de clôture qu’un prêt hypothécaire. Ceux-ci incluent les honoraires d’avocat, les recherches de titres et la préparation de documents.

Ils comprennent également souvent une évaluation pour déterminer la valeur marchande de la propriété, des frais de dossier pour traiter le prêt, des points (un point équivaut à 1 % du prêt) et des frais d’entretien annuels. Cependant, il arrive parfois que les prêteurs y renoncent, alors assurez-vous de vous renseigner à ce sujet.

Conclusion

Les prêts de retrait d’argent et de refinancement sur valeur domiciliaire peuvent profiter aux propriétaires qui souhaitent transformer la valeur nette de leur maison en espèces. Pour décider quelle est la meilleure décision pour vous, réfléchissez à la valeur nette dont vous disposez, à l’usage que vous en ferez et à la durée pendant laquelle vous prévoyez rester dans votre maison.