Effectuez des transactions pointues en utilisant la fourche d’Andrews

Développé par le célèbre éducateur Alan Andrews, l’indicateur technique connu sous le nom d’Andrews’ Pitchfork peut être utilisé par les traders pour établir des opportunités rentables et des fluctuations potentielles sur le forex et d’autres marchés. À long terme, le Pitchfork d’Andrews peut être utilisé pour identifier et évaluer les cycles globaux ayant un impact sur l’activité spot sous-jacente.

Ci-dessous, nous expliquerons deux approches d’utilisation de cet indicateur : le trading en ligne et le trading hors ligne.

Identifier la fourche d’Andrew

Le Pitchfork d’Andrews (parfois appelé « étude médiane ») est disponible sur de nombreux programmes et packages de graphiques et est largement reconnu par les traders débutants et expérimentés. Comparable aux lignes de support et de résistance classiques, cette application fournit deux formidables lignes de support/résistance, la ligne médiane pouvant agir comme support/résistance ou comme ligne de pseudo-retracement.

Andrews estime que l’action des prix du marché se déplacera vers la ligne médiane dans 80 % des cas, les fortes fluctuations ou changements de sentiment représentant les 20 % restants. En conséquence, la tendance globale à long terme devrait (en théorie) rester la même, malgré des fluctuations plus faibles.

Si la psychologie change et si l’offre et la demande changent, le prix s’écartera, créant une nouvelle tendance. Ce sont ces situations qui peuvent créer d’importantes opportunités de profit sur les marchés des changes. Les traders peuvent augmenter la précision de ces transactions en utilisant le Pitchfork d’Andrews en combinaison avec d’autres indicateurs techniques.

Appliquer la fourche d’Andrews

Pour appliquer le Pitchfork d’Andrews, un trader doit d’abord identifier un haut ou un bas qui s’est produit précédemment sur le graphique. Le premier point ou axe de rotation sera tracé en haut ou en bas et étiqueté comme point A (comme le montre la figure 1).

Une fois le pivot sélectionné, le trader doit identifier à la fois le haut et le bas à droite du premier pivot. Il s’agira très probablement d’une correction dans la direction opposée à la tendance précédente à la hausse ou à la baisse. Dans la figure 1, un petit ajustement du fond (point A) nous sera bénéfique lorsque nous établirons les points B et C.

Une fois ces points séparés, la candidature peut être déposée. L’anse de la formation part du point pivot (point A) et sert de ligne médiane. Les deux branches, formées par la paire suivante de pics et de creux (points B et C), font office de niveaux de support et de résistance de la tendance.

Appliquez le Pitchfork d’Andrews à un graphique montrant l’évolution des prix EUR/USD. Le point pivot (A) a été dessiné à un fond antérieur et les points B et C ont été placés à droite du point pivot. La ligne tracée à partir du point A est la ligne médiane, tandis que les deux « branches » font office de support et de résistance.

Lors de l’application du pitchfork, le trader peut négocier au sein du canal ou isoler les cassures dans le sens ascendant ou descendant du canal. Dans la figure 2, vous pouvez voir que l’action des prix fonctionne bien en tant que support et résistance, où les traders peuvent entrer par le bas (point E) et vendre par le haut (point D) à mesure que le prix évolue vers la moyenne. Comme toujours, la précision des transactions s’améliore lors de la recherche de confirmation. Un oscillateur de prix de base suffira juste à ajouter au commerce global.

Appliquez une fourche sur la paire GBP/USD qui a une tendance à la hausse. Notez les nombreuses opportunités offertes aux commerçants au sein et au-delà des frontières.

De plus, les traders peuvent initier des positions sur les cassures des niveaux de support et de résistance. Deux exemples sont présentés aux points F et G. Ici, le sentiment du marché change, créant une action des prix qui s’écarte de la ligne médiane et brise les lignes de tendance du canal. Lorsque l’évolution des prix tente de revenir dans la zone moyenne, le trader peut tenter sa chance. Cependant, comme pour toute transaction, une bonne gestion financière et une bonne confirmation doivent jouer un rôle clé dans sa mise en œuvre.

Négocier dans le flux Pitchfork d’Andrews

Voyons comment un trader peut tirer profit du trading dans le cadre de ces lignes. La figure 3 est un bon exemple, car elle nous montre que l’action des prix dans la paire de devises EUR/CAD a rebondi sur la ligne médiane et a atteint le niveau de résistance supérieur de la fourche (point A1). En zoomant un peu plus loin sur la figure 4, nous voyons la formation classique des étoiles du soir. Ici, la dynamique d’achat autrefois haussière a commencé à disparaître, formant un doji, ou croix, juste en dessous de la broche supérieure. Lors de l’application de l’oscillateur stochastique, nous voyons une diagonale sous la ligne de signal, confirmant l’élan baissier.

Le trader doit placer l’entrée au point X (Figure 4), légèrement en dessous de la clôture de la troisième bougie compte tenu de ces signes. L’entrée se fera à la baisse alors que l’évolution des prix pointe à nouveau vers la ligne médiane, en pratique avec une bonne gestion de l’argent (et incluant des stop loss appropriés). Mieux encore, le trader peut gagner près de 1 000 pips pendant la période de trading.

Une autre excellente configuration en devises croisées EUR/CAD. Nous voyons ici un exemple classique d’opportunité de profit « à l’intérieur de la ligne » alors que l’évolution des prix s’approche du chiffre de 1,5000.

Un examen plus approfondi de cette opportunité révèle des formes techniques dans les manuels scolaires qui soutiennent la participation. Ici, le trader peut confirmer la transaction avec un croisement à la baisse du modèle stochastique et de l’étoile du soir.

Commerce sur Pitchfork Road d’Andrews

Bien que les échanges extérieurs soient moins fréquents que les échanges intérieurs, ils peuvent générer des bénéfices durables. Cependant, ils peuvent être plus difficiles à mettre en œuvre. L’hypothèse ici est que l’action des prix reviendra à la moyenne mobile, semblable à une action tenace des prix à l’intérieur des lignes. Cependant, le marché a peut-être décidé de changer de direction. Ainsi, la cassure externe pourrait être une nouvelle tendance en devenir. Pour éviter des pertes catastrophiques, des paramètres simples sont ajoutés et définis pour capturer les retracements au sein du canal, tout en filtrant les mouvements défavorables qui conduisent finalement les traders à clôturer leurs positions trop tôt.

En regardant la figure 5, nous voyons que l’action des prix au point A offre une telle opportunité. Le graphique montre que l’action des prix EUR/USD a dépassé le support au cours de la première semaine d’avril. Une fois le point d’arrêt identifié, nous l’avons isolé et zoomé pour obtenir une meilleure perspective.

Notez que l’action des prix se déplace à nouveau vers la moyenne. Il s’agit d’une excellente opportunité, mais la gestion financière et la stratégie jouent toujours un rôle important pour saisir cette opportunité.

Dans la figure 6, le trader dispose de multiples opportunités de revenir à la tendance générale à mesure que la base se consolide dans diverses conditions. Cependant, la véritable opportunité réside dans les vacances d’octobre. Les traders peuvent voir l’action des prix vaciller ou se consolider avant la cassure, établissant un support à 1,1958 $ (indiqué par la ligne bleue).

En utilisant l’oscillateur de prix MACD (Moyenne mobile de divergence de convergence), l’individu voit qu’un signal de convergence haussier se forme, car il y a un pic important puis un pic secondaire plus petit dans le graphique. L’entrée est la clé ici. Les traders verront une opportunité potentielle de cassure à mesure que le prix augmentera pour tester la résistance au-dessus de 1,2446 $.

La convergence de l’indicateur MACD, combinée à la baisse du prix spot sous-jacent, suggère une cassure haussière à court terme.

Pour placer l’élément dans cet exemple, vous devez d’abord vous assurer que la résistance ci-dessus est testée. Si le niveau de résistance n’est pas testé, cela pourrait signifier qu’une tendance à la baisse est en cours et vous éviterez d’avoir à vous lancer dans une transaction non rentable. Vous pouvez voir sur la figure 6 que l’évolution des prix a de nouveau éclaté début octobre, atteignant un sommet de 1,2446 $.

Si l’action des prix peut dépasser cette résistance, cela confirmera une nouvelle hausse de l’action des prix à mesure qu’un nouvel élan d’achat entrera sur le marché. Par conséquent, vous devez placer votre point d’entrée 30 pips au-dessus de votre cible (indiquée par la ligne rouge), avec votre stop suiveur appliqué à l’entrée. Une fois votre ordre exécuté, un stop sera appliqué 5 pips en dessous du plus bas de la session précédente. L’hypothèse est que le plus bas ne sera pas testé car l’action des prix continuera à augmenter et ne baissera pas soudainement en raison de la dynamique d’achat.

Décomposer la fourche d’Andrews étape par étape

Bien que les deux méthodes évoquées ici (trading en ligne et trading hors rue) puissent sembler compliquées, elles peuvent être facilement appliquées lorsque vous les décomposez étape par étape. Les traders constateront que la méthode pitchfork donne de bien meilleurs résultats lorsqu’elle est appliquée aux principales paires de devises telles que l’EUR/USD et le GBP/USD, car elles sont de nature tendance plutôt que range. Les devises croisées, bien qu’elles présentent des tendances, ont tendance à être plus volatiles et à produire des résultats moins satisfaisants.

Identifier deux grandes opportunités dans la paire de devises NZD/USD.

Maintenant, décomposons le processus. La paire de devises NZD/USD, illustrée dans les figures 7, 8 et 9, présente un parfait exemple d’opportunités « entrantes » et « hors limites ». Nous appliquerons d’abord la méthode inline, en sélectionnant l’exemple A dans la figure 7 :

1. Déterminez que l’action des prix a dépassé la ligne médiane et se rapproche du niveau de résistance supérieur.
2. Vérifiez la barre de résistance ci-dessus, repérez le modèle de chandelier du soir ou un autre modèle de chandelier baissier. Par exemple, sur la figure 8, nous voyons la formation classique des étoiles du soir au point X. Ce serait le premier signal.
3. Confirmation de la baisse via un oscillateur de prix. Sur la figure 8, un croisement à la baisse se produit dans l’oscillateur stochastique, confirmant la tendance à la baisse suivante de la devise. Notez également comment le croisement se produit avant que la formation ne soit terminée, ce qui permet aux traders de rester vigilants.
4. Placez le point d’entrée légèrement en dessous de la clôture de la troisième et dernière bougie du système. Seulement cinq pips en dessous du plus bas suffisent généralement dans ces situations.
5. Appliquez un stop à la position environ 50 pips au-dessus de l’entrée. Si l’action des prix reprend après l’étoile du soir, les traders voudront quitter leurs positions dès que possible pour minimiser les pertes tout en conservant une bonne mesure de risque. Dans cet exemple, l’entrée idéale serait placée à 0,6595, avec un stop à 0,6645 et un objectif de 0,6454 – un rapport risque/récompense de près de 3:1.

La formation des étoiles du soir au point

Pour les cassures en dehors de la ligne de tendance, nous regardons l’exemple suivant, le point B de la figure 7. Ici, l’action des prix a dépassé la ligne de tendance supérieure, mais semble revenir à la médiane ou à la ligne médiane. Adoptons une approche différente, en utilisant la même paire de devises NZD/USD :

1. Identifiez l’évolution des prix vers la médiane ou la ligne médiane. Les traders veulent avoir la confirmation que le prix est effectivement en baisse et qu’il dépassera la ligne de tendance supérieure. Dans la figure 9, la devise au comptant tombe en dessous de la ligne de tendance, confirmant la pression à la vente.
2. Identifiez les lignes de support/résistance importantes. Ici, les traders voudront confirmer une rupture significative du support pour isoler suffisamment de dynamique et augmenter la probabilité d’une transaction réussie.
3. Placez une entrée 30 pips en dessous du niveau de support. Dans notre exemple (voir Figure 9), le niveau de support est le chiffre 0,7200, ce qui signifie que le point d’entrée serait placé à 0,7180. Le stop suivant sera appliqué légèrement au-dessus du chiffre de 0,7300 – le plus haut de la séance précédente – et nous donnera un rapport risque/récompense de près de 2:1 alors que nous prenons des bénéfices à 0,7000.
4. Obtenez une confirmation grâce aux oscillateurs de prix. Le croisement à la baisse qui se produit lors de l’utilisation de l’oscillateur stochastique donne aux traders une large confirmation de la cassure du support du prix.

Figure 9 : En y regardant de plus près, nous pouvons voir une grande opportunité alors que l’action des prix se déplace vers la ligne médiane.

Conclusion

Le Pitchfork d’Andrews peut offrir aux traders de devises des opportunités rentables à long ou moyen terme, en tirant parti des mouvements du marché à plus long terme, même s’il convient de noter qu’il est plus couramment appliqué sur les forums d’actions et de contrats à terme que sur les marchés des changes.

Lorsque la fourche est appliquée correctement et utilisée en conjonction avec une gestion financière rigoureuse et une analyse technique classique, le trader peut isoler les bonnes configurations tout en éliminant l’évolution des prix plus instable sur les marchés des changes. Le trading sera rentable par rapport aux autres transactions à court terme, car les traders appliquent tous les critères que nous avons décrits ci-dessus.