Comment puis-je calculer l’analyse du seuil de rentabilité dans Excel ?

L’analyse du seuil de rentabilité est l’étude du montant des revenus ou du nombre d’unités vendues nécessaire pour atteindre le seuil de rentabilité après avoir incorporé tous les coûts fixes et variables d’exploitation de l’entreprise. L’analyse du seuil de rentabilité est importante dans la planification commerciale et la finance d’entreprise, car les hypothèses concernant les coûts et les revenus potentiels détermineront si une entreprise ou un projet est sur la bonne voie pour être rentable.

Comprendre l’analyse du seuil de rentabilité

Les entreprises utilisent l’analyse du seuil de rentabilité pour déterminer le prix qu’elles doivent facturer pour générer suffisamment de revenus pour couvrir les coûts. En conséquence, l’analyse du seuil de rentabilité implique souvent l’analyse des ventes et des revenus. Cependant, il est important de faire la distinction entre revenus, revenus et bénéfices. Le revenu est le montant total gagné grâce à la vente d’un produit. Le bénéfice est le revenu restant après avoir soustrait tous les coûts et dépenses liés à la gestion de l’entreprise des revenus.

Types de dépenses

Les deux coûts impliqués dans l’analyse du seuil de rentabilité sont les coûts fixes et les coûts variables. Les coûts variables changent avec le nombre d’unités vendues. Les frais fixes restent les mêmes quel que soit le nombre d’unités vendues.

Les coûts variables incluront les stocks ou les matières premières impliquées dans le processus de production. Les frais fixes incluront la location de l’usine de production. L’analyse du seuil de rentabilité aide les entreprises à déterminer le nombre d’unités qui doivent être vendues avant de pouvoir couvrir les coûts variables ainsi que la part des coûts fixes associés à la production de cette unité.

Stratégie de prix

Les propriétaires d’entreprise peuvent comparer les stratégies de tarification avec une analyse du seuil de rentabilité et calculer le nombre d’unités vendues qui généreront un bénéfice.

Ils devront vendre plus d’unités pour compenser la baisse des revenus générés par la baisse du prix unitaire s’ils rabaissent le produit dans le cadre d’une campagne marketing visant à générer de nouvelles ventes. Ils auraient besoin d’une forte augmentation de la demande pour leurs produits afin de couvrir les coûts fixes nécessaires pour rester en activité s’ils baissaient les prix de manière significative.

Ils peuvent couvrir les coûts variables mais pas les coûts fixes s’ils rabaissent trop les prix et si les prévisions de ventes concernant une demande accrue sont inexactes. Ils peuvent constater une baisse de la demande pour leurs produits et être incapables de couvrir la totalité de leurs coûts fixes s’ils ne réduisent pas leurs prix ou si le prix unitaire n’est pas compétitif par rapport au marché.

Dépôt de cotisation

Un élément important de l’analyse du seuil de rentabilité consiste à comprendre le montant du bénéfice ou du bénéfice réalisé sur les ventes après déduction des coûts variables de production des unités. Le prix de vente moins les coûts variables constitue la marge de contribution.

La marge de contribution est de 120 $ (200 $ – 80 $) si le produit est vendu 200 $ par unité et que les coûts variables totaux sont de 80 $ par unité. 120 $ est le revenu gagné après déduction des coûts variables, et cela devrait suffire à couvrir les coûts fixes de l’entreprise.

Formule d’analyse du seuil de rentabilité

Le seuil de rentabilité est atteint lorsque :

Total des coûts fixes + Total des coûts variables = Revenus

• Coûts fixes totaux communément connu. Ceux-ci incluent des éléments tels que le loyer, les salaires, les services publics, les frais d’intérêts, la dépréciation et l’amortissement.
• Coûts variables totaux sont plus difficiles à déterminer, mais ils peuvent être estimés et incluent les matériaux directs, la main-d’œuvre facturable, les commissions et les frais.
• Revenu est le prix unitaire multiplié par la quantité de produit vendu

Nous pouvons résoudre algébriquement n’importe quelle partie du puzzle avec ces informations. Chaque partie de l’équation (coûts fixes totaux, coûts variables totaux et revenus totaux) peut être exprimée sous forme de « total » ou de mesure unitaire en fonction de la mesure spécifique du seuil de rentabilité dont nous avons besoin.

Considérations particulières

Le bénéfice net d’exploitation après impôts (NOPAT) est un chiffre qui inclut les impôts. Vous combinez les coûts de toutes les activités réelles en utilisant NOPAT, y compris l’effet fiscal. Cependant, la définition largement comprise utilise les revenus, c’est donc ce que nous utiliserons.

Il est important d’inclure les taxes lors du calcul du seuil de rentabilité, car il s’agit des coûts réels supportés par l’entreprise. Les impôts ne varient pas directement en fonction des revenus. Au lieu de cela, ils sont généralement calculés sur la base des bénéfices imposables. Cela rend difficile le calcul des impôts à l’aide de notre formule simple.

La solution à ce problème consiste à utiliser le bénéfice net d’exploitation après impôts ou NOPAT. Avec cette méthode, vous intégrez les coûts de toutes les activités réelles, y compris les effets fiscaux. Cependant, nous utiliserons la première formule pour calculer le seuil de rentabilité.

Types d’analyse du seuil de rentabilité

Vous pouvez analyser le seuil de rentabilité d’une entreprise de différentes manières. Ceux-ci incluent le revenu total nécessaire, le nombre d’unités qui doivent être vendues et le prix unitaire nécessaire pour atteindre le seuil de rentabilité.

Seuil de rentabilité total des revenus

Les entreprises souhaitent parfois analyser leurs revenus totaux et les revenus nécessaires pour couvrir les coûts totaux associés à leur fonctionnement. Cette formule permet de calculer le revenu total, mais la mesure est en dollars et non en unités :

• Chiffre d’affaires au seuil de rentabilité = Total des frais fixes / (Contribution)
• Dépôt de cotisation = 1 – (Coûts variables / Revenus)

Cela peut être par unité ou au total, ou exprimé en pourcentage.

Quantité vendue au seuil de rentabilité

• Unité au seuil de rentabilité = Coûts fixes totaux / (Prix unitaire – Coûts variables par unité)

Nous divisons le total des coûts fixes par la marge de contribution par unité vendue pour calculer l’analyse du seuil de rentabilité.

Disons que le total des coûts fixes s’élève à 10 000 $. Nous savons déjà que les produits se vendent 200 $ chacun et que les coûts variables totaux sont de 80 $ par unité, ce qui donne une marge de contribution de 120 $ (200 $ – 80 $).

Entrez les chiffres (coûts fixes de 10 000 $ / marge de contribution de 120 $) en utilisant la formule d’équilibre ci-dessus. Le seuil de rentabilité des ventes est de 83,33 ou 84 unités qui doivent être vendues avant que l’entreprise ne couvre ses frais fixes. L’entreprise paiera les coûts fixes et comptabilisera le bénéfice par unité à partir de ce moment-là ou 85 unités ou plus.

Prix ​​d’équilibre

Il s’agit ici de prix avec des coûts fixes et variables connus ainsi que du nombre estimé d’unités vendues. Nous connaissons le prix de vente et calculons essentiellement la quantité vendue pour atteindre le seuil de rentabilité dans les deux premières formules, mais nous devons également estimer le nombre d’unités vendues ou la quantité totale vendue dans ce cas et considérer cela en fonction du prix de vente que nous traitons.

• Pourcentage de coût variable par unité = Coûts variables totaux / (Coûts variables totaux + Coûts fixes totaux)
• Coûts fixes totaux par unité = Coûts fixes totaux / Nombre total d’unités
• Prix ​​d’équilibre = 1 / ((1 – Coût variable total par unité)*(Coût fixe total par unité))

Analyse du seuil de rentabilité dans Excel

Il existe plusieurs façons de modéliser l’analyse du seuil de rentabilité dans Excel. Les deux méthodes les plus utiles consistent à créer un calculateur de seuil de rentabilité ou à utiliser Goal Seek, un outil Excel intégré. Nous présenterons le calculateur car il adhère mieux aux meilleures pratiques de modélisation financière, qui stipulent que les formules doivent être décomposées et testables.

Nous pouvons demander à Excel de calculer en fonction des unités en créant une analyse de scénario.

Ou en fonction du prix :

Nous pouvons facilement construire une matrice de sensibilité pour explorer la manière dont ces facteurs interagissent les uns avec les autres. Nous pouvons voir une gamme de prix d’équilibre allant de 28 $ à 133 $ avec différentes structures de coûts.

Conclusion

L’analyse du seuil de rentabilité fournit aux entreprises des informations importantes. Il mesure le nombre d’unités ou de revenus qu’un produit ou un service doit vendre s’il couvre tous ses coûts fixes et variables mais manque d’argent. Cela fournit une indication du prix qui doit être facturé pour réaliser un profit.