CalculatriceCliquez pour ouvrir
Le stratège en chef des actions américaines de Goldman Sachs, David Kostin, a suggéré que se concentrer sur les actions dont la croissance des bénéfices attendue est élevée serait une stratégie judicieuse pour les investisseurs en 2020. Il a identifié les 100 actions de l’indice S&P 500 qui devraient avoir les taux de croissance des bénéfices les plus élevés de l’indice.
Leçon principale
- Cette liste comprend 100 actions qui devraient générer la plus forte croissance par rapport à la même période de l’année dernière.
- Il existe une gamme complète de domaines, des technologies de l’information à l’énergie.
- Dans l’ensemble, la croissance moyenne des bénéfices devrait être de 9 % pour les sociétés du S&P 500 en 2020.
Le top 10 de Goldman
Sur la base des données de FactSet Research Systems, Goldman répertorie les 100 actions de l’indice S&P 500 qui devraient générer le plus grand gain annuel en pourcentage du bénéfice par action (BPA) en 2020, sur la base des estimations consensuelles des analystes. Les actions des 11 secteurs du S&P sont incluses.
Le top 10 des taux de croissance du BPA attendus pour 2020 est le suivant :
- Charter Communications Inc. (CHTR) : 88 %
- Netflix Inc. (NFLX) : 63 %
- Société ExxonMobil (XOM) : 39 %
- Entreprise Facebook (FB) : 36 %
- Société Bristol-Myers Squibb (BMY) : 34 %
- Adobe Inc. (ADBE) : 27 %
- Amazon.com Inc. (AMZN) : 26 %
- Société NVIDIA (NVDA) : 26 %
- Société Fiserv (FISV) : 26 %
- Société Qualcomm (QCOM) : 24 %
Message aux investisseurs
Le taux de croissance moyen du BPA attendu pour 2020 de 9 % pour l’ensemble du S&P 500 constituerait une nette amélioration par rapport au taux de croissance réel de 0 % pour 2019, sur la base des estimations actuelles.
En ce qui concerne les secteurs, ceux qui devraient surperformer l’indice comprennent l’énergie, à 19 % ; matériaux, 16%; industrie, 14 % ; consommation discrétionnaire, 13 % ; immobilier, 12 % et technologies de l’information, 10 %.
Informations rapides
La croissance attendue des bénéfices en 2020 pourrait déjà être prise en compte dans les prix de ces actions
Goldman a noté qu’en 2019, les technologies de l’information ont battu le S&P 500, tout comme les communications et les services financiers.
Les 10 actions qui devraient mener la croissance du BPA en 2020 représentent un certain nombre de secteurs. Bristol-Myers Squibb est un fabricant de médicaments. Abebe est un fournisseur de logiciels. Facebook est une société de médias sociaux possédant des actifs tels qu’Instagram, Messenger et WhatsApp, ainsi que son site Web phare. Elle vend même des lunettes Oculus 3D utilisées par les joueurs de jeux vidéo.
Il existe également Netflix, un service d’abonnement au streaming vidéo, et Charter Communications, qui propose des services de télévision, Internet et vocaux sous la marque Spectrum.
ExxonMobil est une société d’exploration, de raffinage et de distribution de pétrole. Nvidia et Qualcomm sont des fabricants de semi-conducteurs. Amazon.com est un détaillant en ligne et un fournisseur de services de cloud computing. Fiserv est une société de technologie de services financiers avec des applications dans le traitement des paiements.
Regarder vers l’avant
Toutes les prévisions financières sont accompagnées de mises en garde, comme elles le devraient autrement.
Dans ce cas, les prévisions sont basées sur des estimations consensuelles déjà connues de nombreux investisseurs. Les fortes hausses de prix prévues pour ces actions en 2020 pourraient déjà être intégrées dans leurs actions.
Si tel est le cas, toute déception en matière de bénéfices pourrait faire chuter ses actions.
